三星的芯片计划靠谱吗?

对三星来而言,挑战来自两个关键领域:资金和信任。

据业内人士透露,以往当三星(Samsung)告诉其旗舰存储芯片团队的工程师,他们将被调至生产处理器芯片的部门时,他们常常会问自己做错了什么。

处理器是计算机的“大脑”,负责决策,以及存储和检索数据。三星自己为其所有的设备——从智能手机、平板电脑到笔记本电脑——制造处理器。

但在三星庞大的芯片部门内部,处理器部门的地位一直排在生产存储芯片(存储数据的电路板)的团队之后。去年,整个芯片部门的销售额为86万亿韩元(合733亿美元),存储芯片部门贡献了84%。

三星的芯片计划靠谱吗?

三年来,存储芯片的需求一直居高不下,部分原因在于智能手机市场的繁荣,另一部分原因是存在建设越来越多的数据中心的需求,以存储个人和企业产生的海量数据。

但今年第一季度,由于全球存储芯片过剩推低价格,三星的营业利润大降60%。

三星位于首尔南部的器兴(Giheung)厂区的一名高管表示,如今,这家韩国公司希望扩充其处理器芯片部门,并称将在未来10年投资133万亿韩元,到2030年成为全球最大、最先进的处理器芯片制造商。

无论哪家公司主导这一行业,它都将对支撑人工智能、5G、自动驾驶汽车等新技术至关重要。它们还将享受代工市场——依据合约为其他公司生产芯片——的红利。TrendForce预计,代工市场今年的年生产规模将达到近700亿美元,而IC Insights预计,代工市场收入增长将很快超过其他芯片部门。

三星的芯片计划靠谱吗?

三星的成功(或失败)还将对整个科技行业产生影响:影响中国实现半导体自给自足的梦想,有可能动摇台湾在制造处理器芯片方面长期保持的优势地位,并提升韩国在电子产品供应链中的地位。

但对于接下来会发生什么,行业分析师们还没有达成共识。

三星落后于台积电(TSMC)

三星仅占据8%的处理器芯片代工市场,必须大幅提高自己的份额才能取代多年来一直控制逾半数市场的台积电。在此过程中,三星或还需要抵御北京方面支持的中资竞争对手。

虽然三星和台积电在芯片的尺寸和功率方面不相上下,但自上世纪80年代末台积电创始人张忠谋(Morris Chang)设计出独立代工模式以来,台积电一直主导着这一市场。这家总部位于新竹的集团是科技分析师的宠儿,而且与芯片设计商、以及包括苹果(Apple)、华为(Huawei)在内的许多全球最大设备制造商保持着稳固的关系。

三星的芯片计划靠谱吗?

对三星来而言,挑战来自两个关键领域:资金和信任。

为了在制造全球尖端芯片上不断实现新突破,台积电正将全年收入的约8%投入研发——2018年为29亿美元。

三星4月发布的声明显示,其已准备好至少继续参与生产尖端芯片的竞赛。在1157亿美元的投资中,约635亿美元将分配给研发,其余资金将分配给建设生产设施。

不过,分析人士指出,未来10年,三星为芯片制造部门投入的年度资本支出将达到50至60亿美元左右,而台积电表示未来几年的这一投入将在100至120亿美元之间。

瑞信(Credit Suisse)驻台北分析师分析师兰迪•艾布拉姆斯(Randy Abrams)表示:“我们仍可以说,三星的支出水平将达到‘第二号’代工企业的水平。”

利益冲突

在三星看来,承诺到2030年支出的资金将确保可持续增长,而且高管没有排除进一步加大支出的可能性。台积电在赢得苹果这位核心客户后,在智能手机热潮之前大幅增加了用于加强芯片技术和扩充生产能力的支出,从而赢得市场统治地位。

三星现在正在寻找一个类似的机会,希望围绕5G、人工智能或物联网的新应用可能会为它带来机会。这位高管表示:“如果时机合适,我们可能会采取(跟台积电)类似的手段。”

但三星也是智能手机和设备领域的重要参与者,这意味着,一些潜在客户担心,其中存在利益冲突。

三星的芯片计划靠谱吗?

三星希望为之生产芯片的许多公司是它的直接竞争对手,尽管该公司在2017年将芯片制造业务剥离为一个独立部门,但这种担忧仍挥之不去。

艾布拉姆斯表示:“苹果和华为在硅领域的市场份额都相当巨大,且还在增长,这是两大块三星无法获得的市场份额。”

企业是否会信任三星?

三星高管列出过去两年的进一步努力,包括新的法律合规保护和保护客户知识产权的防火墙,这突显出三星试图解决信任问题。

行业观察人士对三星是否减轻了这些担忧表示怀疑。伯恩斯坦(Bernstein)驻香港分析师Mark Li表示:“信任的建立需要多年时间。这不仅仅是一张纸的问题。”

分析人士表示,对于三星的一些主要竞争对手而言,台积电作为纯独立芯片制造商的身份具有吸引力。

台积电企业讯息处资深处长孙又文(Elizabeth Sun)表示,该公司“非常清楚来自三星的竞争”。但这家台湾企业持乐观态度,该公司表示,这家韩国公司永远不会成为台积电这样的芯片代工制造商。

“我们永远不会跟我们的客户竞争,”孙又文表示,“我们与客户合作……三星与所有人竞争。这并不意味着他们永远不会获得代工客户……但这些客户会像依赖台积电那样依赖三星吗?”

三星自我转型过许多次

让近期前景变得更为复杂的是,日本针对半导体生产使用的材料实施新的出口管制,可能会干扰三星使用极紫外(EUV)光刻机,这种机器对于制造其最先进的芯片至关重要。

但一些分析师指出三星有过多次成功转型的经历。

行业观察人士唐•丁吉(Don Dingee)在他的芯片行业史中写道,1983年,这家韩国企业开发出其首款动态随机存取存储器芯片(DRAM);10年后,三星击败日本东芝(Toshiba)成为全球最大内存芯片制造商。

接着,1994年,三星发运了其首批NAND闪存部件,到2002年底,该公司的供应量占到该市场的一半以上。三星在手机领域花费了更长时间:从上世纪80年代初的“拆解仿制东芝车载电话”到2011年智能手机出货量超过苹果。

“如果你问我三星能否在5年后击败台积电?我的答案是否定的,”麦格理(Macquarie)驻首尔芯片行业分析师Daniel Kim表示,“但在20年到30年里,三星已多次非常成功地实现转型。微软实现过一次,诺基亚实现过一次。但其他(科技)公司中有哪家实现过三四次呢?”

商政见闻以理性客观的角度带来不一样的阅读体验。 个人微信号jiangyahui011,转载保留版权,违者必究。

本文来自商政见闻投稿,不代表锦鲤财经立场,如若转载,请注明出处:http://www.zhun.com.cn/kol/76236.html

发表评论

登录后才能评论

联系我们

 合作微信:youbigger

在线咨询:点击这里给我发消息

邮件:790010000@qq.com

工作时间:周一至周五,9:30-18:30,节假日休息